Kragelund is een Deens dorp in de gemeente Varde, gelegen in het zuidwesten van Jutland. Het dorp ligt aan de oostelijke oever van de fjord Ringkøbing Fjord, ongeveer 10 kilometer ten noorden van de stad Varde. Het dorp heeft ongeveer 500 inwoners. Kragelund is een typisch Deens dorp met kleine huizen, een kerk, een school, een winkel en een café. Er zijn ook een paar kleine bedrijven in het dorp. Kragelund is een rustig dorp met een prachtig uitzicht over de fjord.